De nieuwe zoon van Mrs. Jumbo wordt uitgelachen vanwege zijn grote oren, en krijgt de naam Dumbo mee. Dumbo wordt aan het werk gezet bij de clowns van het circus waar zijn moeder werkzaam is. Zijn enige vriend, muis Timmie,vindt de oren van Dumbo juist mooi. Hij verzint een list waardoor Dumbo zal uitgroeien tot de beste attractie van het circus en alle kinderen hem toe zullen juichen. Maar Dumbo is veel te verlegen om de ster van de show te zijn.
